¿Qué es un ETF y cuál es su importancia en el mercado?

¿Qué es un ETF?, o por su siglas Exchange-Traded Fund, es un tipo de fondo de inversión y un instrumento financiero que combina las características de las acciones y los fondos mutuos. Los ETFs son diseñados para rastrear índices, materias primas, bonos, acciones u otros activos subyacentes a un segmento especifico del mercado y se negocian en bolsas de valores, al igual que las acciones individuales.

Entendamos que es un ETF.

Para entender de manera más precisa lo que representa un ETF desarrollaremos un caso puntual: Por ejemplo, si una persona desea invertir en empresas como Apple Inc. (AAPL), Microsoft Corporation (MSFT), Amazon.com Inc. (AMZN), Facebook, Inc. (ahora Meta Platforms, Inc.) (FB) o Alphabet Inc. (empresa matriz de Google) (GOOGL), le resultaría muy dispendioso comprar acciones de cada una de ellas. En cambio, a través del ETF VOO podría hacerlo de una manera muy sencilla.

El ETF VOO es el Vanguard S&P 500 ETF, gestionado por Vanguard Group, una de las principales firmas de gestión de activos en el mundo. VOO es uno de los ETFs más populares y ampliamente seguidos en el mercado financiero y se utiliza para obtener exposición al mercado de valores de Estados Unidos, ya que rastrea el índice S&P 500, que es uno de los índices de referencia más conocidos y seguidos en el mundo de las inversiones.

Este índice comprende las 500 principales empresas públicas de Estados Unidos, que abarcan varios sectores de la economía. El S&P 500, además de las empresas que mencionamos anteriormente, también vincula compañías como Visa Inc. (V), Coca-Cola Company (KO), Tesla, Inc. (TSLA) o Netflix, Inc. (NFLX) entre otras.

De esta manera al comprar una parte del VOO estarás rastreando el comportamiento de estas 500 empresas en simultaneo, de una manera más eficiente y sin la necesidad de tener grandes recursos.   

Aquí hay algunas características clave de los ETFs:

1. Diversificación: Los ETFs ofrecen una forma de diversificar la cartera de inversión ya que representan una canasta de activos subyacentes, lo que ayuda a reducir el riesgo individual asociado con la inversión en acciones o bonos individuales.
2. Liquidez: Los ETFs se negocian en bolsas de valores durante las horas de mercado, lo que les proporciona una alta liquidez. Los inversores pueden comprar o vender ETFs en cualquier momento durante el día de negociación al precio de mercado en ese momento.
3. Transparencia: Los ETFs suelen publicar diariamente el listado de los activos subyacentes que poseen, lo que brinda transparencia a los inversores sobre los activos en los que están invirtiendo.
4. Bajos costos: Los ETFs a menudo tienen gastos de gestión más bajos en comparación con los fondos mutuos tradicionales, lo que los hace atractivos para inversores que buscan minimizar los costos.
5. Flexibilidad: Los inversores pueden utilizar ETFs para lograr una variedad de objetivos de inversión, como la exposición a mercados específicos, la inversión en sectores particulares o la búsqueda de ingresos mediante el seguimiento de índices de bonos.
6. Dividendos y ganancias de capital: Los ETFs pueden distribuir dividendos y ganancias de capital a los inversores, dependiendo de los activos subyacentes que poseen.

En resumen, un ETF es un vehículo de inversión que permite a los inversores comprar y vender una participación en una cartera diversificada de activos subyacentes, como acciones, bonos o materias primas, de manera similar a la compra y venta de acciones en el mercado de valores. Los ETFs han ganado popularidad debido a su accesibilidad, liquidez y eficiencia en costos.

Algunos de los ETFs más destacados y que históricamente han sido ampliamente seguidos y utilizados por los inversores debido a su tamaño, liquidez y enfoque en índices de referencia son:

1. SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY): Este ETF rastrea el índice S&P 500, que incluye las 500 empresas más grandes de Estados Unidos. Es uno de los ETFs más conocidos y ampliamente utilizados para obtener exposición al mercado de valores de EE. UU.
2. Invesco QQQ Trust (QQQ): Este ETF sigue el índice NASDAQ-100, que incluye 100 de las principales empresas tecnológicas y de crecimiento en el NASDAQ. Es popular entre los inversores que desean exposición a empresas tecnológicas de gran capitalización.
3. iShares Russell 2000 ETF (IWM): Este ETF rastrea el índice Russell 2000, que incluye empresas más pequeñas y de mediana capitalización en Estados Unidos. Es utilizado por inversores que desean acceso a empresas más pequeñas y diversificación.
4. SPDR Gold Trust (GLD): Este ETF sigue el precio del oro físico. Es una forma de invertir en oro sin poseer el metal físico, lo que lo hace popular entre los inversores que buscan refugio seguro y diversificación.
5. iShares iBoxx $ Investment Grade Corporate Bond ETF (LQD): Este ETF invierte en bonos corporativos de grado de inversión en Estados Unidos. Es utilizado por inversores que buscan exposición a bonos corporativos de alta calidad.
6. Vanguard Total Stock Market ETF (VTI): Este ETF ofrece exposición a todo el mercado de valores de Estados Unidos, incluyendo grandes, medianas y pequeñas empresas. Es utilizado por inversores que buscan una cartera altamente diversificada.
7. Vanguard Total Bond Market ETF (BND): Este ETF rastrea el índice Bloomberg Barclays U.S. Aggregate Bond Index, que incluye una amplia gama de bonos del gobierno y corporativos en Estados Unidos.

Invertir en ETFs puede ser una estrategia efectiva para construir un portafolio de inversión diversificado y de bajo costo. Recuerda que la inversión en ETFs implica riesgos, y el desempeño pasado no garantiza resultados futuros. No dudes en buscar orientación financiera y diversificar tu cartera para reducir el riesgo. Además, ten en cuenta que los impuestos pueden ser un factor importante al invertir, así que considera asesorarte muy bien antes de empezar a invertir. En la actualidad hay plataformas como HAPI que te permiten invertir en una gran gama de activos incluso desde 10 USD.